El auge de la inversión sostenible
El auge de la inversión sostenible está haciendo que los propietarios de activos institucionales se interesen más por la inversión sostenible y por tener un impacto positivo en el medio ambiente.
La inversión sostenible tiene por objeto producir rendimientos a largo plazo, coordinando al mismo tiempo las opciones de inversión con los valores sociales y medioambientales del inversor.
Normalmente, una de las principales preocupaciones de los inversores es obtener beneficios, pero con la inversión sostenible, el beneficio no es el objetivo principal. Igual de vital, si no más, es dejar huella.
Descubra por qué los propietarios de activos institucionales se interesan cada vez más por la inversión sostenible.
7 opiniones de propietarios de activos sobre el auge de la inversión sostenible
¿Por qué es importante la inversión sostenible?
Las formas de financiación sostenible se han ampliado rápidamente a medida que inversores y fondos institucionales utilizan cada vez más estrategias de inversión medioambiental, social y de gobernanza.
La práctica de invertir en empresas o fondos que buscan rendimientos financieros de mercado teniendo en cuenta al mismo tiempo un impacto social o medioambiental positivo es cada vez más común entre los inversores institucionales.
¿Qué opinan los propietarios de activos sobre el auge de la inversión sostenible?
1. El clima mundial
El auge de la inversión sostenible estuvo impulsado sobre todo por la preocupación por el medio ambiente, pero sigue habiendo lagunas de inversión.
Según la Iniciativa de Política Climática, se necesitan niveles de inversión anuales unas siete veces superiores a los alcanzados en 2019 y 2020 para cumplir los objetivos de cambio climático a más largo plazo.
Además, los propietarios de activos no han adoptado una estrategia única para abordarlo. Sin embargo, han surgido algunos motivos.
Por ejemplo, para promover la eficiencia energética y el comercio de CO2 re han respaldado estrategias multifacéticas y globales que incorpora la defensa legislativa, la gobernanza corporativa y la inversión.
2. Selección desfavorable
El método más conocido y posiblemente más popular es la selección desfavorable.
Se trata de una idea sencilla: se excluye de la cartera de inversión a un sector o una empresa si sus prácticas entran en conflicto con los ideales del inversor. Se parece a un boicot, pero con dinero invertido.
La historia demuestra que puede tener repercusiones y contribuir a un desarrollo positivo. Por ejemplo, en los años 70, las empresas retiraron sus activos de Sudáfrica para oponerse al régimen del apartheid, lo que contribuyó a su caída final.
Como todos nosotros, los propietarios de activos tienen objetivos que van más allá de la maximización de beneficios, y muchos de ellos están dispuestos a renunciar a unos pocos puntos básicos más a cambio de una reducción de las emisiones de carbono u otras ventajas relacionadas.
Los propietarios de activos seguirán eliminando empresas e industrias que no se adhieran a sus normas cambiantes, ya que son responsables de sus comunidades y trabajan para reflejar los ideales de esas comunidades.
A modo de ejemplo, un importante grupo bancario se desprendió de los productores de tabaco, entre otras industrias.
El fondo de pensiones de 200.000 millones de dólares de los fideicomisarios de la ciudad de Nueva York ha fijado asimismo un objetivo de desinversión en combustibles fósiles a cinco años.
3. Indexación por inversiones sostenibles
El argumento activo frente al pasivo está presente en la forma en que los propietarios de activos abordan la inversión sostenible y tiene una serie de efectos en sus carteras de políticas
4. Normas y marcos
Los grandes fondos soberanos han manifestado la necesidad de un marco One Planet distinto.
Haciendo hincapié en la acción voluntaria, éste se centra especialmente en el cambio climático y ofrece recomendaciones a medida para las naciones en función de su fase de desarrollo económico.
Los principales gestores de activos han adoptado este concepto como un medio útil de alinearse con sus homólogos y clientes. Varios propietarios de activos desempeñarán papeles de liderazgo activo como parte de la Iniciativa de Sostenibilidad a medida que se desarrolle ESG, y sus normas y terminología sigan evolucionando.
5. Inclusión y diversidad
La diversidad en el lugar de trabajo y en la inversión tiene numerosas ventajas demostradas. Numerosos estudios han demostrado que la variedad, incluida la de género y raza, entre otras, produce resultados reales y positivos.
Sin embargo, la realidad de la demografía del personal ha ido por detrás de la ciencia, ya sea en la sala de juntas.
Por ejemplo, los responsables de la toma de decisiones importantes siguen siendo desproporcionadamente hombres y con frecuencia no representan la diversidad étnica o de otro tipo de la población general. Y son frecuentes las disparidades salariales incluso dentro del mismo puesto.
6. Integración
Para tomar una decisión de inversión, se descubren y evalúan los elementos materiales, incluidos los factores financieros y inversiones tradicionales. Esto se denomina enfoque holístico del análisis de inversiones.
Debe darse prioridad al pensamiento integrador. Integrar implica incorporar los factores de inversión sostenible en todos los aspectos de la investigación de inversiones, desde la selección de valores hasta la asignación de activos.
7. Propiedad actual
Otro elemento crucial de la caja de herramientas de inversiones sostenibles para los propietarios de activos es la democracia accionarial.
Pueden utilizar su capital real o potencial para influir en la política de la empresa como accionistas y posibles accionistas de la empresa.
Desde 1985, el Consejo de Inversores Institucionales estudia e influye en las relaciones que los propietarios de activos mantienen con los consejos de administración y la dirección de las empresas que componen sus carteras. Su impacto es significativo.
Las empresas de cartera, así como la sociedad en general, se benefician de unos ideales de gobierno corporativo claramente establecidos.
Conclusión
Los gobiernos y las empresas tendrán que modificar drásticamente su forma de hacer negocios para producir con éxito un futuro mejor y tener un impacto beneficioso en las sociedades, y los inversores tienen el potencial de influir en cómo lo consiguen.
Cada inversor, desde el mayor gestor de activos hasta el individuo más pequeño, tiene la opción de apoyar a las empresas sostenibles.
Muchas ONGs buscan y crean diversos proyectos forestales a gran escala. Colaboran a tomar decisiones también con respecto a inversiones en soluciones respetuosas con el medio ambiente, creando información sólida y deseable que combina el rendimiento de los ingresos y el crecimiento del capital. Asesorarse en el tema es también consciencia y ecología.